上篇秦孝公據崤函之固，擁雍州之地，君臣固守以窺周室，有席捲天下，包舉宇內，囊括四海之意，併吞八荒之心。
當是時也，商君佐之，內立法度，務耕織，修守戰之具；外連衡而斗諸侯。
於是秦人拱手而取西河之外。
孝公既沒，惠文、武、昭襄蒙故業，因遺策，南取漢中，西舉巴、蜀，東割膏腴之地，北收要害之郡。
諸侯恐懼，會盟而謀弱秦，不愛珍器重寶肥饒之地，以致天下之士，合從締交，相與為一。
當此之時，齊有孟嘗，趙有平原，楚有春申，魏有信陵。
此四君者，皆明智而忠信，寬厚而愛人，尊賢而重士，約從離衡，兼韓、魏、燕、楚、齊、趙、宋、衛、中山之眾。
於是六國之士，有寧越、徐尚、蘇秦、杜赫之屬為之謀，齊明、周最、陳軫、召滑、樓緩、翟景、蘇厲、樂毅之徒通其意，吳起、孫臏、帶佗、倪良、王廖、田忌、廉頗、趙奢之倫制其兵。
嘗以十倍之地，百萬之眾，叩關而攻秦。
秦人開關延敵，九國之師，逡巡而不敢進。
秦無亡矢遺鏃之費，而天下諸侯已困矣。
於是從散約敗，爭割地而賂秦。
秦有餘力而制其弊，追亡逐北，伏屍百萬，流血漂櫓。
因利乘便，宰割天下，分裂山河。
強國請服，弱國入朝。
延及孝文王、莊襄王，享國之日淺，國家無事。
及至始皇，奮六世之餘烈，振長策而御宇內，吞二周而亡諸侯，履至尊而制六合，執敲扑而鞭笞天下，威振四海。
南取百越之地，以為桂林、象郡；百越之君，俯首系頸，委命下吏。
乃使蒙恬北築長城而守藩籬，卻匈奴七百餘里。
胡人不敢南下而牧馬，士不敢彎弓而報怨。
於是廢先王之道，焚百家之言，以愚黔首；隳名城，殺豪傑，收天下之兵，聚之咸陽，銷鋒鏑，鑄以為金人十二，以弱天下之民。
然後踐華為城，因河為池，據億丈之城，臨不測之淵，以為固。
良將勁弩守要害之處，信臣精卒陳利兵而誰何。
天下已定，始皇之心，自以為關中之固，金城千里，子孫帝王萬世之業也。
始皇既沒，餘威震於殊俗。
然陳涉瓮牖繩樞之子，氓隸之人，而遷徙之徒也；才能不及中人，非有仲尼、墨翟之賢，陶朱、猗頓之富；躡足行伍之間，而倔起阡陌之中，率疲弊之卒，將數百之眾，轉而攻秦，斬木為兵，揭竿為旗，天下雲集響應，贏糧而景從。
山東豪俊遂並起而亡秦族矣。
且夫天下非小弱也，雍州之地，崤函之固，自若也。
陳涉之位，非尊於齊、楚、燕、趙、韓、魏、宋、衛、中山之君也；鋤耰棘矜，非銛於鈎戟長鎩也；謫戍之眾，非抗於九國之師也；深謀遠慮，行軍用兵之道，非及向時之士也。
然而成敗異變，功業相反，何也?試使山東之國與陳涉度長絜大，比權量力，則不可同年而語矣。
然秦以區區之地，致萬乘之勢，序八州而朝同列，百有餘年矣；然後以六合為家，崤函為宮；一夫作難而七廟隳，身死人手，為天下笑者，何也？仁義不施而攻守之勢異也。
中篇秦滅周祀，並海內，兼諸侯，南面稱帝，以養四海。
天下之士，斐然向風。
若是，何也？曰：近古之無王者久矣。
周室卑微，五霸既滅，令不行於天下。
是以諸侯力政，強凌弱，眾暴寡，兵革不休，士民罷弊。
今秦南面而王天下，是上有天子也。
既元元之民冀得安其性命，莫不虛心而仰上。
當此之時，專威定功，安危之本，在於此矣。
秦王懷貪鄙之心，行自奮之智，不信功臣，不親士民，廢王道而立私愛，焚文書而酷刑法，先詐力而後仁義，以暴虐為天下始。
夫兼併者高詐力，安危者貴順權，此言取與守不同術也。
秦離戰國而王天下，其道不易，其政不改，是其所以取之守之者無異也。
孤獨而有之，故其亡可立而待也。
借使秦王論上世之事，並殷、周之跡，以制御其政，後雖有淫驕之主，猶未有傾危之患也。
故三王之建天下，名號顯美，功業長久。
今秦二世立，天下莫不引領而觀其政。
夫寒者利裋褐，而飢者甘糟糠。
天下囂囂，新主之資也。
此言勞民之易為仁也。
向使二世有庸主之行而任忠賢，臣主一心而憂海內之患，縞素而正先帝之過；裂地分民以封功臣之後，建國立君以禮天下；虛囹圄而免刑戮，去收孥污穢之罪，使各反其鄉里；發倉廩，散財幣，以振孤獨窮困之士；輕賦少事，以佐百姓之急；約法省刑，以持其後，使天下之人皆得自新，更節修行，各慎其身；塞萬民之望，而以盛德與天下，天下息矣。
即四海之內皆歡然各自安樂其處，惟恐有變。
雖有狡害之民，無離上之心，則不軌之臣無以飾其智，而暴亂之奸弭矣。
二世不行此術，而重以無道：壞宗廟與民，更始作阿房之宮；繁刑嚴誅，吏治刻深；賞罰不當，賦斂無度。
天下多事，吏不能紀；百姓困窮，而主不收恤。
然後奸偽並起，而上下相遁；蒙罪者眾，刑戮相望於道，而天下苦之。
自群卿以下至於眾庶，人懷自危之心，親處窮苦之實，咸不安其位，故易動也。
是以陳涉不用湯、武之賢，不借公侯之尊，奮臂於大澤，而天下響應者，其民危也。
故先王者，見終始不變，知存亡之由。
是以牧民之道，務在安之而已矣。
下雖有逆行之臣，必無響應之助。
故曰：「安民可與為義，而危民易與為非」，此之謂也。
貴為天子，富有四海，身在於戮者，正之非也。
是二世之過也。
下篇秦兼諸侯山東三十餘郡，脩津關，據險塞，繕甲兵而守之。
然陳涉率散亂之眾數百，奮臂大呼，不用弓戟之兵，鉏耰白梃，望屋而食，橫行天下。
秦人阻險不守，關梁不閉，長戟不刺，強弩不射。
楚師深入，戰於鴻門，曾無藩籬之難。
於是山東諸侯並起，豪俊相立。
秦使章邯將而東征，章邯因其三軍之眾，要市於外，以謀其上。
群臣之不相信，可見於此矣。
子嬰立，遂不悟。
借使子嬰有庸主之材而僅得中佐，山東雖亂，三秦之地可全而有，宗廟之祀宜未絕也。
秦地被山帶河以為固，四塞之國也。
自繆公以來，至於秦王，二十餘君，常為諸侯雄。
此豈世賢哉？其勢居然也。
且天下嘗同心併力攻秦矣，當此之世，賢智並列，良將行其師，賢相通其謀，然困於阻險而不能進，秦乃延入戰而為之開關，百萬之徒逃北而遂壞。
豈勇力智慧不足哉？形不利，勢不便也。
秦小邑並大城，守險塞而軍，高壘毋戰，閉關據厄，荷戟而守之。
諸侯起於匹夫，以利合，非有素王之行也。
其交未親，其下未附，名曰亡秦，其實利之也。
彼見秦阻之難犯也，必退師。
案土息民，以待其敝，收弱扶罷，以令大國之君，不患不得意於海內。
貴為天子，富有四海，而身為禽者，其救敗非也。
秦王足己而不問，遂過而不變。
二世受之，因而不改，暴虐以重禍。
子嬰孤立無親，危弱無輔。
三主之惑，終身不悟，亡不亦宜乎？當此時也，也非無深謀遠慮知化之士也，然所以不敢盡忠指過者，秦俗多忌諱之禁也，——忠言未卒於口而身糜沒矣。
故使天下之士傾耳而聽，重足而立，闔口而不言。
是以三主失道，而忠臣不諫，智士不謀也。
天下已亂，奸不上聞，豈不悲哉！先王知壅蔽之傷國也，故置公卿、大夫、士，以飾法設刑而天下治。
其強也，禁暴誅亂而天下服；其弱也，王霸征而諸侯從；其削也，內守外附而社稷存。
故秦之盛也，繁法嚴刑而天下震；及其衰也，百姓怨而海內叛矣。
故周王序得其道，千餘載不絕；秦本末並失，故不能長。
由是觀之，安危之統相去遠矣。
鄙諺曰：「前事之不忘，後事之師也。
」是以君子為國，觀之上古，驗之當世，參之人事，察盛衰之理，審權勢之宜，去就有序，變化因時，故曠日長久而社稷安矣。
秦孝公據崤函之固，擁雍州之地，君臣固守以窺周室，有席捲天下，包舉宇內，囊括四海之意，併吞八荒之心。
當是時也，商君佐之，內立法度，務耕織，修守戰之具，外連衡而斗諸侯。
於是秦人拱手而取西河之外。
孝公既沒，惠文、武、昭襄蒙故業，因遺策，南取漢中，西舉巴、蜀，東割膏腴之地，北收要害之郡。
諸侯恐懼，會盟而謀弱秦，不愛珍器重寶肥饒之地，以致天下之士，合從締交，相與為一。
當此之時，齊有孟嘗，趙有平原，楚有春申，魏有信陵。
此四君者，皆明智而忠信，寬厚而愛人，尊賢而重士，約從離衡，兼韓、魏、燕、楚、齊、趙、宋、衛、中山之眾。
於是六國之士，有寧越、徐尚、蘇秦、杜赫之屬為之謀，齊明、周最、陳軫、召滑、樓緩、翟景、蘇厲、樂毅之徒通其意，吳起、孫臏、帶佗、倪良、王廖、田忌、廉頗、趙奢之倫制其兵。
嘗以十倍之地，百萬之眾，叩關而攻秦。
秦人開關延敵，九國之師，逡巡而不敢進。
秦無亡矢遺鏃之費，而天下諸侯已困矣。
於是從散約敗，爭割地而賂秦。
秦有餘力而制其弊，追亡逐北，伏屍百萬，流血漂櫓；因利乘便，宰割天下，分裂山河。
強國請服，弱國入朝。
延及孝文王、莊襄王，享國之日淺，國家無事。
及至始皇，奮六世之餘烈，振長策而御宇內，吞二周而亡諸侯，履至尊而制六合，執敲扑而鞭笞天下，威振四海。
南取百越之地，以為桂林、象郡；百越之君，俯首系頸，委命下吏。
乃使蒙恬北築長城而守藩籬，卻匈奴七百餘里；胡人不敢南下而牧馬，士不敢彎弓而報怨。
於是廢先王之道，焚百家之言，以愚黔首；隳名城，殺豪傑；收天下之兵，聚之咸陽，銷鋒鏑，鑄以為金人十二，以弱天下之民。
然後踐華為城，因河為池，據億丈之城，臨不測之淵，以為固。
良將勁弩守要害之處，信臣精卒陳利兵而誰何。
天下已定，始皇之心，自以為關中之固，金城千里，子孫帝王萬世之業也。
始皇既沒，餘威震於殊俗。
然陳涉瓮牖繩樞之子，氓隸之人，而遷徙之徒也；才能不及中人，非有仲尼，墨翟之賢，陶朱、猗頓之富；躡足行伍之間，而倔起阡陌之中，率疲弊之卒，將數百之眾，轉而攻秦；斬木為兵，揭竿為旗，天下雲集響應，贏糧而景從。
山東豪俊遂並起而亡秦族矣。
且夫天下非小弱也，雍州之地，崤函之固，自若也。
陳涉之位，非尊於齊、楚、燕、趙、韓、魏、宋、衛、中山之君也；鋤櫌棘矜，非銛於鈎戟長鎩也；謫戍之眾，非抗於九國之師也；深謀遠慮，行軍用兵之道，非及向時之士也。
然而成敗異變，功業相反，何也？試使山東之國與陳涉度長絜大，比權量力，則不可同年而語矣。
然秦以區區之地，致萬乘之勢，序八州而朝同列，百有餘年矣；然後以六合為家，崤函為宮；一夫作難而七廟隳，身死人手，為天下笑者，何也？仁義不施而攻守之勢異也。
其大者曰宗室驕恣，曰庶官疾曠，曰吏治因循，曰邊備未修，曰財用大虧，其他為聖明之累者，不可以悉舉，而五者乃其尤大較著者也。
臣聞今之宗室，古之侯王，其所好尚，皆百姓之觀瞻，風俗之移易所系。
臣伏睹祖訓，觀國朝之所以待宗室者，親禮甚隆，而防範亦密。
乃今一、二宗藩，不思師法祖訓，制節謹度，以承天休，而舍侯王之尊，競求真人之號，招集方術通逃之人，惑民耳目。
斯皆外求親媚於主上，以張其勢，而內實奸貪淫虐，陵轢有司，朘刻小民，以縱其欲。
今河南撫臣又見告矣。
不早少創之，使屢得志，臣恐四方守臣無復能行其志．而尾大之勢成，臣愚以為非細故也。
所謂宗室驕恣者此也。
臣聞才者材也，養之貴素，使之貴器。
養之素則不乏，使之器則得宜。
古者一官必有數人堪此任者，是以代匱承乏，不曠天工。
今國家於人材，素未嘗留意以蓄養之，而使之又不當其器，一言議及，輒見逐去，及至缺乏，又不得已，輪資逐格而敘進之，所進或頗不逮所去。
今朝廷濟濟，雖不可謂無人，然亦豈無抱異才而隱伏者乎，亦豈無罹玷用而永廢者乎？臣愚以為諸非貪婪至無行者，盡可隨才任使，效一節之用。
況又有卓卓可錄者，而皆使之槁項黃馘，以終其身，甚可惜也，吏安得不乏！所謂庶官瘝曠者此也。
守令者親民之吏也，守令之賢否，監司廉之，監司之取捨，銓衡參之，國朝之制，不可謂不周悉矣。
邇來考課不嚴，名實不核，守令之於監司，奔走承順而已，簿書期會為急務，承望風旨為精敏，監司以是課其賢否，上之銓衡，銓衡又不深察，惟監司之為據，至或舉劾參差，毀譽不定，賄多者階崇，巧宦者秩進。
語曰：「何以禮義為？才多而光榮；何以謹慎為？勇猛而臨官。
」以此成風，正直之道塞，勢利之俗成，民之利病，俗之污隆，孰有留意於此者乎？所謂吏治因循者此也。
夷狄之患，雖自古有之，然守備素具，外侮不能侵也。
今「虜」驕日久，還來尤甚，或當宣大，或入內地，小入則小利，大入則大利。
邊圉之臣皆務一切，幸而不為大害，則欣然而喜，無復有為萬世之利，建難勝之策者。
頃者陛下赫然發奮，激厲將士，雲中之戰，遂大克捷，此振作之效也。
然法日：「無恃其不來，恃吾有以待之。
」乘戰勝之氣，為豫防之圖，在此時矣，而迄於無聞。
所謂邊備未修者此也。
天地生財，自有定數，取之有制，用之有節，則裕；取之無制，用之不節，則乏。
今國賦所出，仰給東南，然民力有限，應辦無窮，而王朝之費，又數十倍於國初之時，大官之供，歲累巨萬，中貴徵索，溪壑難盈，司農屢屢告乏。
夫以天下奉一人之身，雖至過費，何遂空乏乎？則所以耗之者，非一端故也。
語日：「三寸之管而無當，不可滿也。
」今天下非特三寸而已。
所謂財用大匱者此也。
五者之弊非一日矣，然臣以為此特臃腫痿痹之病耳，非大患也，如使一身之中，血氣升降而流通，則此數者可以一治而愈。
夫惟有所壅閉而不通，則雖有針石藥物無所用。
伏願陛下覽否泰之原，通上下之志，廣開獻納之門，親近輔弼之臣，使群臣百寮皆得一望清光而通其思慮，君臣之際曉然無所關格，然後以此五者分職而責成之，則人人思效其所長，而積弊除矣，何五者之足患乎？。
非才之難，所以自用者實難。惜乎！賈生，王者之佐，而不能自用其才也。夫君子之所取者遠，則必有所待；所就者大，則必有所忍。古之賢人，皆負可致之才，而卒不能行其萬一者，未必皆其時君之罪，或者其自取也。愚觀賈生之論，如其所言，雖三代何以遠過？得君如漢文，猶且以不用死。然則是天下無堯、舜，終不可有所為耶？仲尼聖人，歷試於天下，苟非大無道之國，皆欲勉強扶持，庶幾一日得行其道。將之荊，先之以冉有，申之以子夏。君子之欲得其君，如此其勤也。孟子去齊，三宿而後出晝，猶曰：「王其庶幾召我。」君子之不忍棄其君，如此其厚也。公孫丑問曰：「夫子何為不豫？」孟子曰：「方今天下，捨我其誰哉？而吾何為不豫？」君子之愛其身，如此其至也。夫如此而不用，然後知天下果不足與有為，而可以無憾矣。若賈生者，非漢文之不能用生，生之不能用漢文也。夫絳侯親握天子璽而授之文帝，灌嬰連兵數十萬，以決劉、呂之雌雄，又皆高帝之舊將，此其君臣相得之分，豈特父子骨肉手足哉？賈生，洛陽之少年。欲使其一朝之間，盡棄其舊而謀其新，亦已難矣。為賈生者，上得其君，下得其大臣，如絳、灌之屬，優遊浸漬而深交之，使天子不疑，大臣不忌，然後舉天下而唯吾之所欲為，不過十年，可以得志。安有立談之間，而遽為人「痛哭」哉！觀其過湘為賦以吊屈原，紆鬱憤悶，趯然有遠舉之志。其後以自傷哭泣，至於夭絕。是亦不善處窮者也。夫謀之一不見用，則安知終不復用也？不知默默以待其變，而自殘至此。嗚呼！賈生志大而量小，才有餘而識不足也。古之人，有高世之才，必有遺俗之累。是故非聰明睿智不惑之主，則不能全其用。古今稱苻堅得王猛於草茅之中，一朝盡斥去其舊臣，而與之謀。彼其匹夫略有天下之半，其以此哉！愚深悲生之志，故備論之。亦使人君得如賈生之臣，則知其有狷介之操，一不見用，則憂傷病沮，不能復振。而為賈生者，亦謹其所發哉！
古之所謂豪傑之士者，必有過人之節。人情有所不能忍者，匹夫見辱，拔劍而起，挺身而斗，此不足為勇也。天下有大勇者，卒然臨之而不驚，無故加之而不怒。此其所挾持者甚大，而其志甚遠也。夫子房受書於圯上之老人也，其事甚怪；然亦安知其非秦之世，有隱君子者出而試之。觀其所以微見其意者，皆聖賢相與警戒之義；而世不察，以為鬼物，亦已過矣。且其意不在書。當韓之亡，秦之方盛也，以刀鋸鼎鑊待天下之士。其平居無罪夷滅者，不可勝數。雖有賁、育，無所復施。夫持法太急者，其鋒不可犯，而其勢未可乘。子房不忍忿忿之心，以匹夫之力而逞於一擊之間；當此之時，子房之不死者，其間不能容發，蓋亦已危矣。千金之子，不死於盜賊，何者？其身之可愛，而盜賊之不足以死也。子房以蓋世之才，不為伊尹、太公之謀，而特出於荊軻、聶政之計，以僥倖於不死，此圯上老人所為深惜者也。是故倨傲鮮腆而深折之。彼其能有所忍也，然後可以就大事，故曰：「孺子可教也。」楚莊王伐鄭，鄭伯肉袒牽羊以逆；莊王曰：「其君能下人，必能信用其民矣。」遂舍之。勾踐之困於會稽，而歸臣妾於吳者，三年而不倦。且夫有報人之志，而不能下人者，是匹夫之剛也。夫老人者，以為子房才有餘，而憂其度量之不足，故深折其少年剛銳之氣，使之忍小忿而就大謀。何則？非有生平之素，卒然相遇於草野之間，而命以仆妾之役，油然而不怪者，此固秦皇之所不能驚，而項籍之所不能怒也。觀夫高祖之所以勝，而項籍之所以敗者，在能忍與不能忍之間而已矣。項籍唯不能忍，是以百戰百勝而輕用其鋒；高祖忍之，養其全鋒而待其弊，此子房教之也。當淮陰破齊而欲自王，高祖發怒，見於詞色。由此觀之，猶有剛強不忍之氣，非子房其誰全之？太史公疑子房以為魁梧奇偉，而其狀貌乃如婦人女子，不稱其志氣。嗚呼！此其所以為子房歟！
靖覺鏡□津。
浮生厭人職。
辟志訪□游。
雲峻期登涉。
拂衣出州□。
緩步入煙域。
苔替□徑□。
巃?星路逼。
霞□□□友。
鳳駕緣虛赩。
披衿接九賢。
合蓋高頂極。
崢嶸非一□。
林巒迭峻巇。
雙闕承漢開。
絕巘虹縈敕。
澗岨禽跡迷。
竇狹鳥過亟。
層穴通月□。
飛岫陵地憶。
回首盻京關。
連州□萊即。
還濟河漸□。
□來塵玉食。
藏名隱仙丘。
希言養神直。
依微姑射蹤。
□□朱台日。
爾時春嶺明。
松沙若點殖。
攀石坐危□。
□□棲傾側。
談對洙㠇賓。
清賞妙無色。
圖外表三玄。
經中精十力。
道音動齊泉。
義風光韶棘。
此會當百齡。
斯觀寧心識。
目海淺毛流。
□崖瞥鴻翼。
相翔足終身。
誰辯瑤與□。
萬象自云云。
焉用掛情憶。
槃桓竟何為。
雲峰聊可息。
夫夷蠻戎狄，謂之四夷，九服之制，地在要荒。
《春秋》之義，內諸夏而外夷狄。
以其言語不通，贄幣不同，法俗詭異，種類乖殊；或居絕域之外，山河之表，崎嶇川谷阻險之地，與中國壤斷土隔，不相侵涉，賦役不及，正朔不加，故曰「天子有道，守在四夷」。
禹平九土，而西戎即敘。
其性氣貪婪，兇悍不仁，四夷之中，戎狄為甚。
弱則畏服，強則侵叛。
雖有賢聖之世，大德之君，咸未能以通化率導，而以恩德柔懷也。
當其強也，以殷之高宗而憊於鬼方，有周文王而患昆夷、獫狁，高祖困於白登，孝文軍於霸上。
及其弱也，周公來九譯之貢，中宗納單于之朝，以元成之微，而猶四夷賓服。
此其已然之效也。
故匈奴求守邊塞，而侯應陳其不可，單于屈膝未央，望之議以不臣。
是以有道之君牧夷狄也，惟以待之有備，御之有常，雖稽顙執贄，而邊城不弛固守；為寇賊強暴，而兵甲不加遠征，期令境內獲安，疆埸不侵而已。
及至周室失統，諸侯專征，以大兼小，轉相殘滅，封疆不固，而利害異心。
戎狄乘間，得入中國。
或招誘安撫，以為己用。
故申、繒之禍，顛覆宗周；襄公要秦，遽興姜戎。
當春秋時，義渠、大荔居秦、晉之域，陸渾、陰戎處伊、洛之間，鄋瞞之屬害及濟東，侵入齊、宋，陵虐邢、衛，南夷與北狄交侵中國，不絕若線。
齊桓攘之，存亡繼絕，北伐山戎，以開燕路。
故仲尼稱管仲之力，嘉左衽之功。
逮至春秋之末，戰國方盛，楚吞蠻氏，晉翦陸渾，趙武胡服，開榆中之地，秦雄咸陽，滅義渠之等。
始皇之並天下也，南兼百越，北走匈奴，五嶺長城，戎卒億計。
雖師役煩殷，寇賊橫暴，然一世之功，戎虜奔卻，當時中國無復四夷也。
漢興而都長安，關中之郡號曰三輔，《禹貢》雍州，宗周豐、鎬之舊也。
及至王莽之敗，赤眉因之，西都荒毀，百姓流亡。
建武中，以馬援領隴西太守，討叛羌，徙其餘種於關中，居馮翊、河東空地，而與華人雜處。
數歲之後，族類蕃息，既恃其肥強，且苦漢人侵之。
永初之元，騎都尉王弘使西域，發調羌、氏，以為行衛。
於是群羌奔駭，互相扇動，二州之戎，一時俱發，覆沒將守，屠破城邑。
鄧騭之徵，棄甲委兵，輿屍喪師，前後相繼，諸戎遂熾，至於南入蜀漢，東掠趙、魏，唐突軹關，侵及河內。
及遣北軍中候朱寵將五營士於孟津距羌，十年之中，夷夏俱斃，任尚、馬賢僅乃克之。
此所以為害深重、累年不定者，雖由御者之無方，將非其才，亦豈不以寇發心腹，害起肘腋，疢篤難療，瘡大遲愈之故哉！自此之後，餘燼不盡，小有際會，輒復侵叛。
馬賢忸忲，終於覆敗；段穎臨沖，自西徂樂。
雍州之戎，常為國患，中世之寇，惟此為大。
漢末之亂，關中殘滅。
魏興之初，與蜀分隔，疆埸之戎，一彼一此。
魏武皇帝令將軍夏侯妙才（夏侯淵）討叛氏阿貴、千萬等，後因拔棄漢中，遂徙武都之種於秦川，欲以弱寇強國，扞御蜀虜。
此蓋權宜之計，一時之勢，非所以為萬世之利也。
今者當之，已受其弊矣。
」夫關中土沃物豐，厥田上上，加以涇、渭之流溉其舄鹵，鄭國、白渠灌浸相通，黍稷之饒，畝號一鍾，百姓謠詠其殷實，帝王之都每以為居，未聞戎狄宜在此土也。
非我族類，其心必異，戎狄志態，不與華同。
而因其衰弊，遷之畿服，士庶玩習，侮其輕弱，使其怨恨之氣毒於骨髓。
至於蕃育眾盛，則坐生其心。
以貪悍之性，挾憤怒之情，候隙乘便，輒為橫逆。
而居封域之內，無障塞之隔，掩不備之人，收散野之積，故能為禍滋擾，暴害不測。
此必然之勢，已驗之事也。
當今之宜，宜及兵威方盛，眾事未罷，徙馮翊、北地、新平、安定界內諸羌，著先零、罕並、析支之地；徙扶風、始平、京兆之氐，出還隴右，著陰平、武都之界。
廩其道路之糧，令足自致，各附本種，反其舊土，使屬國、撫夷就安集之。
戎晉不雜，並得其所，上合往古即敘之義，下為盛世永久之規。
縱有猾夏之心，風塵之警，則絕遠中國，隔閡山河，雖為寇暴，所害不廣。
是以充國、子明能以數萬之眾制群羌之命，有徵無戰，全軍獨克，雖有謀謨深計，廟勝遠圖，豈不以華夷異處，戎夏區別，要塞易守之故，得成其功也哉！難者曰：方今關中之禍，暴兵二載，征戍之勞，老師十萬，水旱之害，荐饑累荒，疫癘之災，札瘥夭昏。
凶逆既戮，悔惡初附，且款且畏，咸懷危懼，百姓愁苦，異人同慮，望寧息之有期，若枯旱之思雨露，誠宜鎮之以安豫。
而子方欲作役起徒，興功造事，使疲悴之眾，徙自猜之寇，以無谷之人，遷乏食之虜，恐勢盡力屈，緒業不卒，羌戎離散，心不可一，前害未及弭，而後變復橫出矣。
答曰：羌戎狡猾，擅相號署，攻城野戰，傷害牧守，連兵聚眾，載離寒暑矣。
而今異類瓦解，同種土崩，老幼系虜，丁壯降散，禽離獸迸，不能相一。
子以此等為尚挾余資，悔惡反善，懷我德惠而來柔附乎？將勢窮道盡，智力俱困，懼我兵誅以至於此乎？曰，無有餘力，勢窮道盡故也。
然則我能制其短長之命，而令其進退由己矣。
夫樂其業者不易事，安其居者無遷志。
方其自疑危懼，畏怖促遽，故可制以兵威，使之左右無違也。
迨其死亡散流，離逷未鳩，與關中之人，戶皆為仇，故可遐遷遠處，令其心不懷土也。
夫聖賢之謀事也，為之於未有，理之於未亂，道不著而平，德不顯而成。
其次則能轉禍為福，因敗為功，值困必濟，遇否能通。
今子遭弊事之終而不圖更制之始，愛易轍之勤而得覆車之軌，何哉？且關中之人百餘萬口，率其少多，戎狄居半，處之與遷，必須口實。
若有窮乏糝粒不繼者，故當傾關中之谷以全其生生之計，必無擠於溝壑而不為侵掠之害也。
今我遷之，傳食而至，附其種族，自使相贍，而秦地之人得其半谷，此為濟行者以廩糧，遺居者以積倉，寬關中之逼，去盜賊之原，除旦夕之損，建終年之益。
若憚暫舉之小勞，而忘永逸之弘策；惜日月之煩苦，而遺累世之寇敵，非所謂能開物成務，創業垂統，崇其拓跡，謀及子孫者也。
并州之胡，本實匈奴桀惡之寇也。
漢宣之世，凍餒殘破，國內五裂，後合為二，呼韓邪遂衰弱孤危，不能自存，依阻塞下，委質柔服。
建武中，南單于復來降附，遂令入塞，居於漠南，數世之後，亦輒叛戾，故何熙、梁槿戎車屢征。
中平中，以黃巾賊起，發調其兵，部眾不從，而殺羌渠。
由是於彌扶羅求助於漢，以討其賊。
仍值世喪亂，遂乘釁而作，鹵掠趙、魏，寇至河南。
建安中，又使右賢王去卑誘質呼廚泉，聽其部落散居六郡。
咸熙之際，以一部太強，分為三率。
泰始之初，又增為四。
於是劉猛內叛，連結外虜。
近者郝散之變，發於谷遠。
今五部之眾，戶至數萬，人口之盛，過於西戎。
然其天性驍勇，弓馬便利，倍於氐、羌。
若有不虞風塵之慮，則并州之域可為寒心。
滎陽句驪本居遼東塞外，正始中，幽州刺史毋丘儉伐其叛者，徙其餘種。
始徙之時，戶落百數，子孫孳息，今以千計，數世之後，必至殷熾。
今百姓失職，猶或亡叛，犬馬肥充，則有噬齧，況於夷狄，能不為變！但顧其微弱勢力不陳耳。
夫為邦者，患不在貧而在不均，憂不在寡而在不安。
以四海之廣，士庶之富，豈須夷虜在內，然後取足哉！此等皆可申諭發遣，還其本域，慰彼羈旅懷土之思，釋我華夏纖介之憂。
惠此中國，以綏四方，德施永世，於計為長。
宋二蘇氏論六國徒事割地賂秦，自弱、取夷滅，不知堅守縱約；齊、楚、燕、趙不知佐韓、魏以擯秦：以為必如是，而後秦患可紓。
夫後世之所以惡秦者，豈非以其暴邪？以余觀之，彼六國者皆欲為秦所為，未可專以罪秦也。
當是時，東諸侯之六國也，未有能愈於秦者也；其溺於攻伐，習於虞詐，強食而弱肉者，視秦無異也。
兵連禍結，曾無虛歲。
向使有擅形便之利如秦者，而又得天助焉。
未必不復增一秦也。
惟其終不克為秦之所為，是以卒自弱，而取夷滅。
當蘇秦之始出也，固嘗欲用秦，而教之吞天下矣。
誠知其易也。
使秦過用之，彼其所以為秦謀者，一憂夫張儀也。
惟其不用，而轉而說六國以縱親，彼豈不逆知天縱約之不可保哉？其心特苟以弋一時之富貴，幸終吾身而約不敗。
其激怒張儀而入之於秦，意可見也，洹水之盟，曾未逾年，而齊、魏之師已為秦出矣。
夫張儀之辨說，雖欲以散縱而就衡，顧其言曰，親昆弟同父母，尚有爭錢財，而欲恃詐偽反覆，所以狀衰世人之情，非甚謬也。
彼六國相圖以攻取，相尚以詐力，非有昆弟骨肉之親，其事又非特財用之細也。
而衡人方日挾強秦之威柄，張喙而恐喝之，即賢智如燕昭者，猶且俯首聽命，謝過不遑，乃欲責以長保縱親，以相佐助，豈可得哉！所以然者，何也？則以誤於欲為秦之所為也。
六國皆欲為秦之所為，而秦獨為之，而遂焉者，所謂得天助云爾。
嗟夫！自春秋以來，兵禍日熾；迄乎戰國，而生民之荼毒，有不忍言者。
天之愛民甚矣，豈其使六七君者，肆於人上，日驅無辜之民，胼手胝足、暴骸中野，以終劉於虐乎？其必不爾矣！是故秦不極強，不能滅六國而帝，不帝，則其惡未極，其惡未盈，亦不能以速亡。
凡此者，皆天也，亦秦與六國之自為之也。
後之論者，何厚於六國，而必為之圖存也哉！曰：「若是，則六國無術以自存乎」曰：「奚為其無術也。
焉獨存，雖王可也。
孟子嘗以仁義說梁、齊之君矣，而彼不用也，可慨也夫。
」。
論曰：漢興，本恭儉，革弊末、移風俗之厚者，以孝文為稱首；儀禮樂、興制度、切當世之務者，惟賈生為美談。
天子方忻然說之，倚以為用，而卒遭周勃、東陽之毀，以謂儒學之生紛亂諸事，由是斥去，競以憂死。
班史贊之以「誼天年早終，雖不至公卿，未為不遇」。
予切惑之，嘗試論之曰：孝文之興，漢三世矣。
孤秦之弊未救，諸呂之危繼作，南北興兩軍之誅，京師新蹀血之變。
而文帝由代邸嗣漢位，天下初定，人心未集。
方且破觚斫雕，衣綈履革，務率敦樸，推行恭儉。
故改作之議謙於未遑、制度之風闕然不講者，二十餘年矣。
而誼因痛哭以憫世，太息而著論。
況是時方隅未寧，表里未輯，匈奴桀黠，朝那、上郡蕭然苦兵；侯王僭效，淮南、濟北繼以見戮。
誼指陳當世之宜，規畫億裁之策，願試屬國以系單于之頸，請分諸子以弱侯王之勢。
上徒善其言，而不克用。
又若鑒秦俗之薄惡，指漢風之奢侈，嘆屋壁之被帝服，憤優倡之為後飾。
請設庠序，述宗周之長久；深戒刑罰，明孤秦之速亡。
譬人主之加堂，所以憂臣子之禮；置天下於大器，所以見安危之幾。
諸所以日不可勝，而文帝卒能拱默化理、推行恭儉、緩除刑罰、善養臣下者，誼之所言略施行矣。
故天下以謂可任公卿，而劉向亦稱遠過伊·、管。
然卒以不用者，得非孝文之初立日淺，而宿將老臣方握其事？或艾旗斬級矢石之勇，或鼓刀販繒賈豎之人，朴而少文，昧於大體，相與非斥，至於謫去，則誼之不遇，可勝嘆哉？且以誼之所陳，孝文略施其術，猶能比德於成、康。
況用於朝廷之叫，坐於廊廟之上，則舉大漢之風，登三皇之首，猶決壅裨墜耳。
奈何俯抑佐王之略，遠致諸侯之間!故誼過長沙，作賦以吊汨羅，而太史公傳於屈原之後，明其若屈原之忠而遭棄逐也。
而班固不譏文帝之遠賢，痛賈生之不用，但謂其天年早終。
且誼以失志憂傷而橫天，豈曰天年乎！則固之善志，逮與《春秋》褒貶萬一矣。
謹論。
客問主人曰：「朱公叔絕交論，為是乎？為非乎？」主人曰：「客奚此之問？」客曰：「夫草蟲鳴則阜螽躍，雕虎嘯而清風起。
故絪縕相感，霧涌雲蒸；嚶鳴相召，星流電激。
是以王陽登則貢公喜，罕生逝而國子悲。
且心同琴瑟，言鬱郁於蘭茞；道協膠漆，志婉孌於塤篪。
聖賢以此鏤金版而鐫盤盂，書玉牒而刻鐘鼎。
若乃匠人輟成風之妙巧，伯子息流波之雅引。
范張款款於下泉，尹班陶陶於永夕。
駱驛縱橫，煙霏雨散，巧曆所不知，心計莫能測。
而朱益州汩彝敘，粵謨訓，捶直切，絕交遊。
比黔首以鷹鸇，媲人靈於豺虎。
蒙有猜焉，請辨其惑。
」主人聽然而笑曰：「客所謂撫弦徽音，未達燥濕變響；張羅沮澤，不睹鴻雁雲飛。
蓋聖人握金鏡，闡風烈，龍驩蠖屈，從道污隆。
日月聯璧，贊亹亹之弘致；雲飛電薄，顯棣華之微旨。
若五音之變化，濟九成之妙曲。
此朱生得玄珠於赤水，謨神睿而為言。
至夫組織仁義，琢磨道德，驩其愉樂，恤其陵夷。
寄通靈台之下，遺蹟江湖之上，風雨急而不輟其音，霜雪零而不渝其色，斯賢達之素交，歷萬古而一遇。
逮叔世民訛，狙詐飆起，谿谷不能逾其險，鬼神無以究其變，競毛羽之輕，趨錐刀之末。
於是素交盡，利交興，天下蚩蚩，鳥驚雷駭。
然則利交同源，派流則異，較言其略，有五術焉：「若其寵鈞董石，權壓梁竇，雕刻百工，鑪捶萬物。
吐漱興雲雨，呼噏下霜露。
九域聳其風塵，四海疊其熏灼。
靡不望影星奔，藉響川騖，雞人始唱，鶴蓋成陰，高門旦開，流水接軫。
皆願摩頂至踵，隳膽抽腸，約同要離焚妻子，誓殉荊卿湛七族。
是日勢交，其流一也。
「富埒陶白、貲巨程羅，山擅銅陵，家藏金穴，出平原而聯騎，居里閈而鳴鐘。
則有窮巷之賓，繩樞之士，冀宵燭之末光，邀潤屋之微澤；魚貫鳧躍，颯沓鱗萃，分雁鶩之稻粱，沾玉斝之餘瀝。
銜恩遇，進款誠，援青松以示心，指白水而旌信。
是曰賄交，其流二也。
「陸大夫宴喜西都，郭有道人倫東國，公卿貴其籍甚，搢紳羨其登仙。
加以顩頤蹙頞，涕唾流沫，騁黃馬之劇談，縱碧雞之雄辯，敘溫郁則寒谷成暄，論嚴苦則春叢零葉，飛沈出其顧指，榮辱定其一言。
於是有弱冠王孫，綺紈公子，道不掛於通人，聲未遒於雲閣，攀其鱗翼，丐其餘論，附駔驥之旄端，軼歸鴻於碣石。
是曰談交，其流三也。
「陽舒陰慘，生民大情；憂合驩離，品物恆性。
故魚以泉涸而呴沫，鳥因將死而鳴哀。
同病相憐，綴河上之悲曲；恐懼置懷，昭谷風之盛典。
斯則斷金由於湫隘，刎頸起於苫蓋。
是以伍員濯溉於宰嚭，張王撫翼於陳相。
是曰窮交，其流四也。
「馳騖之俗，澆薄之倫，無不操權衡，秉纖纊。
衡所以揣其輕重，纊所以屬其鼻息。
若衡不能舉，纊不能飛，雖顏冉龍翰鳳雛，曾史蘭薰雪白，舒向金玉淵海，卿雲黼黻河漢，視若游塵，遇同土梗，莫肯費其半菽，罕有落其一毛。
若衡重錙銖，纊微彯撇雖共工之蒐慝，驩兜之掩義，南荊之跋扈，東陵之巨猾，皆為匍匐逶迤，折枝舐痔，金膏翠羽將其意，脂韋便辟導其誠。
故輪蓋所游，必非夷惠之室；苞苴所入，實行張霍之家。
謀而後動，毫芒寡忒。
是曰量交，其流五也。
「凡斯五交，義同賈鬻，故桓譚譬之於闤闠，林回喻之於甘醴。
夫寒暑遞進，盛衰相襲，或前榮而後悴，或始富而終貧，或初存而末亡，或古約而今泰，循環翻覆，迅若波瀾。
此則殉利之情未嘗異，變化之道不得一。
由是觀之，張陳所以凶終，蕭朱所以隙末，斷焉可知矣。
而翟公方規規然勒門以箴客，何所見之晚乎？「因此五交，是生三釁：敗德殄義，禽獸相若，一釁也。
難固易攜，仇訟所聚，二釁也。
名陷饕餮，貞介所羞，三釁也。
古人知三釁之為梗，懼五交之速尤。
故王丹威子以檟楚，朱穆昌言而示絕，有旨哉！有旨哉！「近世有樂安任昉，海內髦傑，早綰銀黃，夙昭民譽。
遒文麗藻，方駕曹王；英跱俊邁，聯橫許郭。
類田文之愛客，同鄭莊之好賢。
見一善則盱衡扼腕，遇一才則揚眉抵掌。
雌黃出其唇吻，朱紫由其月旦。
於是冠蓋輻湊，衣裳雲合，輜軿擊轊，坐客恆滿。
蹈其閫閾，若升闕里之堂；入其隩隅，謂登龍門之阪。
至於顧眄增其倍價，剪拂使其長鳴，彯組雲台者摩肩，趍走丹墀者疊跡。
莫不締恩狎，結綢繆，想惠莊之清塵，庶羊左之徽烈。
及瞑目東粵，歸骸洛浦。
穗帳猶懸，門罕漬酒之彥；墳未宿草，野絕動輪之賓。
藐爾諸孤，朝不謀夕，流離大海之南，寄命嶂癘之地。
自昔把臂之英，金蘭之友，曾無羊舌下泣之仁，寧慕郈成分宅之德。
「嗚呼！世路險巇，一至於此！太行孟門，豈雲嶄絕。
是以耿介之士，疾其若斯，裂裳裹足，棄之長騖。
獨立高山之頂，歡與麋鹿同群，皦皦然絕其雰濁，誠恥之也，誠畏之也。
」。
